关於我们 | 新闻中心 | 联络我们 | 采购清单 采购清单 () | 我的HKTDC |
English 繁體
Save As PDF 电邮本页 列印本页
QQ空间

一带一路中外合作园区发展报告(2)

越南龙江工业园

越南与中国西南地区边境接壤,是中国在东盟的最大贸易伙伴之一。2016年中越双边的进口和出口贸易总额约达882亿美元,占中国与东盟整体贸易总额约20%。除一般贸易外,近年不少中国企业前往越南投资设厂生产,中越之间在纺织服装和电子产品等行业已逐步迈向产业链上下游合作,进一步带动中国上游产品出口往越南。2015年中国对越南的直接投资金额达5.6亿美元,约为2010年投资金额的1.8倍,截至2015年末中国在越南的直接投资存量为33.7亿美元。中国在越南投资的厂商,除可利用当地的劳动力和土地资源降低成本,亦可配合他们在中国以至亚太地区的整体生产布局发展。

图:中国对越南的出口
图:中国对越南的出口
图:中国对越南直接投资金额
图:中国对越南直接投资金额

越南目前有超过320个以制造业为主的工业园区。2016年中,在工业园区的累计外商直接投资总额达1,500亿美元(注册金额),约占流入越南外商直接投资的一半。虽然越南多个省份都设有工业园区管理局,提供单一窗口服务,帮助投资者选择最适合的工业园区,不过大型工业园区大多由私营公司独立经营和管理,外商可直接与工业园区的管理公司洽商,了解企业在工业园内可享受的政策。

其中,位于越南前江省的龙江工业园(LJIP),是由中国浙江前江投资管理有限责任公司投资开发的综合性工业园,属浙江省「一带一路」建设的重点项目。前江省位于湄公河三角洲地区,东面毗邻越南主要商业城市 - 胡志明市。2015年底流入前江省的外来直接投资(FDI)累计15.3亿美元,累计外来投资项目78个,占流入越南全国FDI累计金额0.5%。

根据越南统计局数字,前江省约有173万人口,其中28万为城镇居民,其余145万为农村人口。LJIP位处前江省的新福县(Tan Phuoc District),属农村地带,据该园区估计,在LJIP 15公里半径范围内的人口约有80至100万人,可为LJIP提供大量及年轻的劳动力。

图:越南前江省位置。
越南前江省位置。
图:越南前江省位置。
越南前江省位置。

LJIP于2007年11月取得由越南前江省工业园管理局(Tien Giang Industrial Park Authority)签发的投资执照,投资项目期限为50年。园区总体规划面积600公顷,包括540公顷工业区和60公顷住宅服务区,总投资额1亿美元。

LJIP定位为综合产业工业园,规划重点吸纳产业包括:(1)电子电气产品、(2)机械、(3)木制品、(4)家用轻工产品、(5)橡胶塑胶制品、(6)药物、化妆品及医疗用具、(7)农林业产品加工、(8)建材、(9)纸业及(10)新材料。

园区已设有必要的基础设施,包括内部道路系统、供水供电系统、排污/排水管道系统、宽频通信系统等,以及日处理能力达40,000立方米的污水处理厂。LJIP为入园企业提供各类支援服务,例如协助办理企业登记、进出口手续,介绍厂房设计施工等,以确保入园企业畅顺发展。

2016年底约36家企业已进驻LJIP,占用园区已开发用地约75%,当中7成是来自中国内地企业,主要从事金属制品、农产品、食品粮油、包装及工业物料等生产和加工活动,亦有源自日本、韩国、新加坡、马来西亚、台湾等地的生产性投资项目;此外,数家在香港注册企业在LJIP投资设厂,分别从事纺织纤维、聚氨酯材料、食用肠衣和针织服装的生产活动。2016年全年已进驻LJIP并开始营运的企业总产值约达4.7亿美元。

图:越南龙江工业园周边环境。
越南龙江工业园周边环境。
图:越南龙江工业园周边环境。
越南龙江工业园周边环境。
图:越南龙江工业园管理办公室。
越南龙江工业园管理办公室。
图:越南龙江工业园管理办公室。
越南龙江工业园管理办公室。
图:越南龙江工业园内企业(一)。
越南龙江工业园内企业(一)。
图:越南龙江工业园内企业(一)。
越南龙江工业园内企业(一)。
图:越南龙江工业园内企业(二)。
越南龙江工业园内企业(二)。
图:越南龙江工业园内企业(二)。
越南龙江工业园内企业(二)。

税务及成本优势

进驻LJIP的企业,可享有长达15年的企业所得税税务优惠。此外,从事加工出口企业,可同时按越南有关规定登记以享受进口环节的税收优惠政策,包括豁免进口物料供加工生产作出口用途的进口税及增值税,而相关的生产机器和设备进口可同享优惠。[1]

在越南工业园区投资享有的税务优惠:企业所得税

  • 现行标准税率:20%(2016年1月1日起)
  • 税务优惠:
    -     首15年享有10%优惠税率;加上
    -     4年税务假期(由首年盈利年开始计算),和
    -     其后9年企业所得税减半
在越南工业园区投资享有的税务优惠:企业所得税
在越南工业园区投资享有的税务优惠:企业所得税

据了解,现时在LJIP园区的企业,主要从事出口加工业务,部分生产的消费品出口到欧、美及亚洲市场,但更多是生产工业物料或半制成品,一方面供应中国内地及东南亚一带的下游生产商,亦有部分是销往越南其他厂商作进一步生产及出口用途。这些加工活动主要倚赖进口各类原材料,所以越南豁免有关进口税收优惠对他们至为重要。

LJIP便利的运输网络及高效的物流服务亦可帮助企业提高运营效率和降低生产成本。LJIP与胡志明市相距只有约50公里,园区旁边是「胡志明市-中良高速公路」(HCM city – Trung Luong Highway)[2]除连接胡志明市外,亦可直通邻近的西贡港(Saigon seaport)、协福港(Hiep Phuoc seaport)(相距LJIP约50公里)和Bourbon港(相距LJIP约35公里),进出口货物运输相对便利。

劳动力及上游产业配套

企业前往越南投资设厂生产,除了要选择适合的工业园区外,亦须注意越南的整体投资环境情况。特别在劳动力供应方面,目前越南的最低工资处于每月200美元以下,加上法定的各种社会保障、医疗保险等强制性费用,和个别雇员的经验、资质等考虑,企业负担的实际劳工成本大约由每人每月200至250美元开始,相对中国内地不少地区仍较便宜,而且越南的员工大多以35岁以下为主。不过据LJIP的介绍,目前在园区附近的本地劳动力供应,主要是农民工人,他们大多缺乏在现代工厂工作经验,而且前江省当地亦欠缺熟练工人、技术员工等人才供应。

根据越南统计局数字,越南整体近80%的劳动力没有正式学历资格,只有9%是大学毕业生,及11%的人曾接受中学教育或职业培训。此外,越南只有21%正在就业的雇员曾接受至少3个月的技术培训,大部分则停留在非技术工人的水平。[3] 因此,在越南投资的厂商若果需要从事较复杂的生产工序,或进行半自动或全自动化生产,可能需要倚赖中国内地或邻近地区,向越南的厂房提供各类管理、培训及技术支援。

图:越南的15岁或以上劳动人口(按年龄组别及资历划分)
图:越南的15岁或以上劳动人口(按年龄组别及资历划分)

此外,越南缺乏支援性产业,缺少生产各类工业原材料和上游生产物料,以及加工生产所需的设备、模具等。越南政府已决定推出鼓励政策,提供资金支持支援性产业发展,但根据有关规划,至2020年越南本地支援性产业供应亦只能满足45%的本地生产需求[4]。此外,越南缺乏技术设计和工程人员,企业要在越南投资研发,提高自行设计和制造有关生产设备的能力亦可能会有一定挑战。目前在LJIP投资的厂商,一般需要兼顾生产物料及制成品的进口和出口事宜,同时亦需注意有关投资项目是否可以取得有效的技术支援。

香港企业利用华南地区支援越南的生产业务

位于越南海防市一家从事注塑、金属冲压和压铸的港资企业向香港贸发局经贸研究表示,在越南开设制造工厂,目的是要跟随属于外资的下游客户前往越南投资,希望可以缩短向下游客户供应产品的交货期,同时享受越南提供的税务优惠。

但这家港资企业也表示,必须克服在越南从事生产的若干挑战。最值得注意的是,当地大部分工人未曾受过训练,生产力较华南地区的工人为低。虽然越南劳动力成本较低,但从生产力的角度来看,越南和中国的劳动力成本差异实际并不显著。此外,为了进一步提高生产效率,该公司计划提高工厂自动化能力,借此减省工人。因此,在进行投资考量时,劳动力成本将变得不那麽重要。

不过,越南缺乏精密模具制造和工程支援等辅助产业,而且缺少技术员和工程师供应,使得该香港公司难以在越南投资自行开展模具和工具制造业务,并且须向中国内地寻求各类支援服务和物料供应。一方面,他们须协调内部工程人员以及电脑数控机床等设施,在华南制造模具和生产工具,然后运往越南用于加工生产。此外,由于塑料和金属原材料主要来自中国和其他亚洲国家,该公司必须使用高效物流服务,将各类物料运送至越南。所以该公司实际上须借助中国各类支援服务,才得以跟随下游客户在越南投资。

 

政策风险

LJIP及越南有关部门指出,越南在引进外来投资取态方面,继续欢迎中国内地企业,但在部分环节难免受到国际政治及一些反华情绪影响,所以内地投资者须确保其营运能符合越南当地的法律法规要求,同时符合当地国情,以避免不必要的误会和问题。

其中必须注意的是,相对欧、美等先进国家,越南仍未完全具备与国际接轨的法律制度,对外来投资的法律法规可能仍未臻完善,相关政府部门亦未必具有管理较为复杂的外来投资经验,虽然这不一定影响对投资项目的审批进程,但却有可能在落实投资后,若有关项目出现不符合当地情况,或对一些行业、环节造成影响等,政府才对有关投资添加限制,甚至要求重新谈判,可能会使投资者大失预算,直接影响整个项目的可持续发展。

例如在环保方面,越南市民越来越关注工业污染问题,政府亦强调在招商引资以外须要兼顾环境保护,而污染问题在农村地区尤为敏感,有关示威活动时有所闻。事实上,越南近年颁布不少国家排放标准,以限制各经济体的污染物排放;越南新的「环境保护法」自2014年生效后,不少工业项目需要进行环境影响评估,在经济区、工业园区等开展的活动必须符合相关的环境和排放标准。而LJIP亦表明入园企业必须遵守有关环保规定,严格杜绝偷排、乱丢废物行为。[5]

企业在策划有关投资时,除了要通过当局要求的环评和符合排放规定外,亦须了解投资地的具体环境情况,并顾及附近居民的感受,在有需要时主动向当地有关政府部门、投资伙伴等提供符合国际环境标准的意见,以便双方能在规划前期便能全盘审视整个项目的环境需要,磋商能达致双赢的投资计划,而不是单单符合法律的最低要求;加上内地企业在环保方面相对缺乏正面形象,更须加强在环保方面的尽职调查,同时审视越南的法律法规以及当地的实际情况,以避免日后不必要的麻烦。

投资者亦须注意越南的外商投资政策和经营环境变化,以保证投资项目可持续发展。例如越南在上世纪末开放之初,不断吸纳外商投资在劳动力密集及较低增值的产业,但近年部分外商已开始在越南投资较高技术含量的生产业务,包括源自日本、韩国、台湾等地的跨国企业,虽然有关投资性质大部分仍属出口加工,但越南政府在不同场合已多次表示,希望引导外商投资在较高增值和高技术产业,并且避免吸收过时技术和高污染生产,以促进产业现代化发展。所以投资者可能在规划未来投资时,须考虑有关项目是否配合越南产业在中短期可能出现的变化,以便取得相关政策优惠及其他产业配套支援,而不是单单参照越南目前甚至是过去的对外投资政策而作出决定。

因应越南持续推进各项基础建设,在越南的投资者可参考政府的长远发展蓝图,为他们的发展项目作出较长远的规划,包括各项设施系统与公共基础设施的对接、物流安排、整体供应链规划等。例如,因应上述「胡志明市-中良高速公路」的开通,LJIP正积极提升园区的内部道路系统,并加快与当地政府谈判,希望促进园区连接高速公路的道路建设,以提升园区整体的运输和物流配送效率。

投资「一带一路」的风险管理

中国海外投资活动现已遍及欧、美、亚洲等地区。不过随着投资逐渐向「一带一路」扩展,部分投资地的法律环境有欠完备,「走出去」企业可能会面对更高的投资风险,亟需专业服务的进一步支援。香港孖士打律师行合伙人谭凤筠律师在接受香港贸发局访问时说:「部分『一带一路』国家不是热门的外来投资接收地,而且一些国家仍未具备与国际接轨的法律制度,更欠缺对外来投资的法律法规要求。」

她说:「香港的法律业者可通过广泛的国际网络,充当国际项目牵头人统领不同地区的专业团队,及具备当地经验的相关专家,为内地企业的『一带一路』投资项目进行尽职调查,同时提供度身订造的策略性建议和可行性方案,以切合不同投资地的实际情况。而香港的服务平台拥有广泛优势,例如资金自由流动、简单及低税率制度等,加上高效的营商环境,能便利投资者设立特殊目的公司、重整并购交易架构,以方便日后持有、转移、转让并购目标公司的股权或资产,和对有关项目进行融资和处理跨国税务安排等,可为内地投资者提供一站式专业服务,发掘『一带一路』商机。」

注:

(1) 以上是节录自香港贸发局2016年7月发表的研究文章:
「走出去」发掘「一带一路」商机(专家意见一):风险管理的关键

(2) 孖士打律师行于1863年在香港成立,办事处遍及香港、中国内地、新加坡、泰国和越南等,拥有国际化、多语言的业务团队,其中包括数百名拥有当地和国际司法辖区执业资格的律师。更多有关孖士打律师行之详情,请浏览:www.mayerbrown.com

 

投资者若在项目规划初期已全盘考虑有关发展,除可保证项目的竞争力不落后于人,亦可配合当地发展享受越南有关政策优惠、便利,并且避免在落实投资后,再与政府重开谈判而影响投资项目进展。而且,越南仍有不少有关行政和官僚方面的问题尚待解决,若果投资项目缺乏全盘计划并留下灰色地带,在日后与政府谈判时难免受到这些行政问题困扰,对投资者在时间和金钱方面带来影响。当然,越南政府决心消除这些制度问题以提高行政效率,但预计这些问题不会在短期内消失。

香港的专业服务业者可通过他们广泛的国际网络,获取越南资讯及有关投资项目的详细资料,除了审阅投资项目的历史及静态数据,更可为越南的投资项目前景作出专业评估,为有关投资计划提供详尽的优势及弱项分析,以便准确地预测未来的表现、风险,及作出全面的策略性投资建议。在环境保护方面,香港亦拥有丰富国际经验的服务团队,可为内地企业在越南的投资项目提供度身订造的解决方案,切合投资者的需要和符合当地法律规定。

按此购买这份研究报告。


[1] 更多详情请参阅香港贸发局于2017年3月发表的研究文章:越南建立优惠区抵销投资成本

[2] 「胡志明市-中良高速公路」全长62公里,在2010年通车,主要连接胡志明市、前江省和湄公河三角洲其他地方。

[3] 更多详情请参阅香港贸发局于2017年4月发表的研究文章:越南年轻的劳动力衍生殷切的生产服务需求

[4] 资料来源:“Vietnam’s Master Plan on Supporting Industry Development to 2020, Vision to 2030”

[5] 更多详情请参阅香港贸发局于2017年4月发表的研究文章:越南对环境服务需求日增

 

一带一路中外合作园区发展报告 (1)

一带一路中外合作园区发展报告 (3)

一带一路中外合作园区发展报告 (4)

一带一路中外合作园区发展报告 (5)

资料提供 图片:赵永础
评论 (0)
显示香港本地时间(格林尼治标准时间+8小时)

香港贸发局欢迎您发表意见。请尊重其它读者,避免离题。
查看本局的发表评论政策

*发表评论(最多2,500字)